Angel One ৪.২৮ কোটি টাকা প্রদানের মাধ্যমে SEBI সংক্রান্ত কার্যক্রমের নিষ্পত্তি করেছে

শীর্ষস্থানীয় ব্রোকারেজ সংস্থা Angel One বাজার নিয়ন্ত্রক সংস্থা SEBI-এর সাথে তাদের আইনি বিরোধ ৪.২৮ কোটি টাকা নিষ্পত্তিমূলক অর্থ প্রদানের মাধ্যমে মিটিয়ে নিয়েছে। এই নিষ্পত্তির মাধ্যমে কোম্পানির অনুমোদিত ব্যক্তিদের (APs) কার্যক্রম পর্যাপ্তভাবে পর্যবেক্ষণ ও তদারকি করতে ব্যর্থ হওয়ার অভিযোগে শুরু হওয়া আইনি কার্যক্রমের সমাপ্তি ঘটেছে।

অনুমোদিত ব্যক্তিদের পর্যবেক্ষণে গাফিলতি

এই নিয়ন্ত্রক পদক্ষেপটি দুইজন নির্দিষ্ট অনুমোদিত ব্যক্তি, দীপঙ্কর বর্মন এবং নাডেলা শ্রীনিবাস রাও-এর আচরণের ওপর SEBI-এর তদন্ত থেকে উদ্ভূত হয়েছে। নিয়ন্ত্রক সংস্থার মতে, Angel One কঠোর নজরদারি বজায় রাখতে ব্যর্থ হয়েছে, যার ফলে বেশ কিছু লঙ্ঘন শনাক্ত না করেই থেকে গেছে।

২০২৫ সালের মে মাসে জারি করা কারণ দর্শানোর নোটিশগুলোতে (show-cause notices) উল্লেখ করা হয়েছে যে, ব্রোকারেজ সংস্থাটি এই মধ্যস্থতাকারীদের দ্বারা করা সন্দেহজনক কার্যকলাপগুলো পর্যাপ্তভাবে শনাক্ত করতে বা সে বিষয়ে ব্যবস্থা নিতে পারেনি। প্রধান ব্যর্থতাগুলোর মধ্যে ছিল পরিদর্শনের সময় যথাযথ সতর্কতা (due diligence) অবলম্বন না করা এবং অস্বাভাবিক ট্রেডিং প্যাটার্ন শনাক্ত করতে না পারা, যা অভ্যন্তরীণ সতর্কবার্তা (internal alerts) প্রদান করার কথা ছিল।

নির্দিষ্ট লঙ্ঘন এবং নিয়ন্ত্রক উদ্বেগসমূহ

SEBI-এর অনুসন্ধানে বেশ কিছু গুরুতর অপারেশনাল গাফিলতির দিকে ইঙ্গিত করা হয়েছে। অনুমোদিত ব্যক্তিদের ক্ষেত্রে, নিয়ন্ত্রক সংস্থা অভিযোগ করেছে যে Angel One অননুমোদিত তহবিল সংগ্রহের কার্যক্রম শনাক্ত করতে ব্যর্থ হয়েছে। তদুপরি, ব্রোকারেজ সংস্থাটির বিরুদ্ধে অননুমোদিত সোশ্যাল মিডিয়া কার্যকলাপ যাচাই করতে ব্যর্থ হওয়ার অভিযোগ আনা হয়েছে, যেখানে একজন AP কথিতভাবে Angel One-এর ব্র্যান্ড নাম এবং লোগো ব্যবহার করে "নিশ্চিত রিটার্ন" (assured returns)-এর প্রতিশ্রুতি দিয়েছিলেন এবং অননুমোদিত পোর্টফোলিও ম্যানেজমেন্ট পরিষেবা প্রদান করছিলেন।

নাডেলা শ্রীনিবাস রাও-এর ক্ষেত্রে নির্দিষ্ট কিছু প্রযুক্তিগত এবং কমপ্লায়েন্স সংক্রান্ত সতর্কবার্তা (red flags) উত্থাপিত হয়েছে। SEBI লক্ষ্য করেছে যে, বিপুল পরিমাণ তহবিল সংগ্রহ এবং অস্বাভাবিক ট্রেডিং ভলিউম ছিল, যা প্রয়োজনীয় পরিদর্শনের মাধ্যমে যাচাই করা হয়নি। উপরন্তু, নিয়ন্ত্রক সংস্থা এমন কিছু ঘটনার কথা উল্লেখ করেছে যেখানে অভিযোগ করা হয়েছে যে একই IP এবং MAC অ্যাড্রেস ব্যবহার করে একাধিক ক্লায়েন্টের অর্ডার দেওয়া হয়েছিল—যা স্ট্যান্ডার্ড ট্রেডিং প্রোটোকলের একটি উল্লেখযোগ্য লঙ্ঘন। এটিও প্রকাশ পেয়েছে যে উভয় AP অন্য স্টকব্রোকারদের মাধ্যমে ট্রেডিং করছিলেন, যা Angel One-এর মনিটরিং সিস্টেম শনাক্ত করতে ব্যর্থ হয়েছে।

নিষ্পত্তি প্রক্রিয়া এবং সমাধান

দীর্ঘস্থায়ী আইনি লড়াই এড়াতে Angel One নিষ্পত্তির পথ বেছে নিয়েছে। ২০২৫ সালে, কোম্পানিটি নিয়ন্ত্রক সংস্থার অনুসন্ধানের সত্যতা স্বীকার বা অস্বীকার না করেই নিষ্পত্তির আবেদন দাখিল করেছে।

SEBI-এর অভ্যন্তরীণ কমিটির সাথে আলোচনার পর, কোম্পানিটি ৪.২৮ কোটি টাকার একটি নিষ্পত্তি ফি প্রস্তাব করেছে। এই প্রস্তাবটি SEBI-এর হাই-পাওয়ার্ড অ্যাডভাইজরি কমিটি এবং হোল টাইম মেম্বারদের একটি প্যানেল থেকে প্রয়োজনীয় অনুমোদন পেয়েছে। ব্রোকারেজটি ২২ মে, ২০২৬ তারিখে সম্পূর্ণ অর্থ প্রদান করেছে, যার ফলে SEBI সেটেলমেন্ট প্রসিডিংস রেগুলেশনস-এর অধীনে অ্যাডজুডিকেশন এবং তদন্ত কার্যক্রমের আনুষ্ঠানিক নিষ্পত্তি হয়েছে।

মূল বিষয়াবলি