Angel One règle les procédures de la SEBI avec un paiement de 4,28 crores de roupies

La société de courtage de premier plan Angel One a conclu un règlement avec la Securities and Exchange Board of India (SEBI) concernant des manquements réglementaires dans la surveillance de ses personnes autorisées (AP). Pour résoudre les procédures d'arbitrage et d'enquête, l'entreprise a accepté de verser un montant de règlement de 4,28 crores de roupies.

Manquements dans la surveillance des personnes autorisées

Les procédures de la SEBI ont été engagées suite à des allégations selon lesquelles Angel One n'aurait pas supervisé de manière adéquate les activités de deux personnes autorisées spécifiques, identifiées comme étant Deepankar Barman et Nadella Srinivas Rao. Le régulateur avait émis des avis de mise en demeure en mai 2025, alléguant que le courtier n'avait pas mis en œuvre une surveillance suffisante pour identifier ou agir face aux violations commises par ces intermédiaires.

Le régulateur a mis en évidence plusieurs lacunes critiques dans le cadre de surveillance de l'entreprise. Plus précisément, la SEBI a allégué qu'Angel One n'avait pas détecté d'activités de collecte de fonds non autorisées et n'avait pas effectué les audits préalables nécessaires lors de ses inspections internes. Malgré l'observation de schémas de trading disproportionnés de la part de ces personnes autorisées, le courtier n'aurait pas pris les mesures correctives appropriées.

Activités non autorisées et défaillances de conformité

Une part importante des préoccupations du régulateur portait sur le manque de contrôle concernant la conduite sur les réseaux sociaux et la gestion de portefeuille. La SEBI a allégué que l'une des personnes autorisées s'était livrée à des activités non autorisées sur les réseaux sociaux, comprenant des promesses de rendements garantis à des clients potentiels et l'utilisation du nom de marque et du logo d'Angel One sans autorisation appropriée. De plus, l'individu a été accusé d'avoir fourni des services de gestion de portefeuille non autorisés.

Dans le cas de Nadella Srinivas Rao, la surveillance réglementaire s'est intensifiée en raison de collectes de fonds à grande échelle et de volumes de transactions disproportionnés. La SEBI a signalé des irrégularités techniques, notant des cas où des ordres pour plusieurs clients différents auraient été passés en utilisant les mêmes adresses IP et MAC — un signal d'alarme majeur pour une activité frauduleuse potentielle. De plus, il a été constaté que les deux AP effectuaient des transactions via d'autres courtiers, une violation qu'Angel One n'aurait pas réussi à identifier.

Détails du règlement et résolution

En réponse aux procédures en cours, Angel One a déposé des demandes de règlement en 2025. Comme il est d'usage dans de telles résolutions réglementaires, la société a choisi de conclure un règlement sans admettre ni nier les conclusions spécifiques du régulateur.

La proposition de règlement a été examinée puis approuvée par le comité interne de la SEBI, le High Powered Advisory Committee et un panel de membres à temps plein (Whole Time Members). Suite à cette approbation, Angel One a versé les frais de règlement de 4,28 crore ₹ le 22 mai 2026. Le paiement ayant été effectué, la SEBI a officiellement clôturé les procédures d'adjudication et d'enquête conformément au règlement de la SEBI sur les procédures de règlement (SEBI Settlement Proceedings Regulations).

Points clés