Angel One règle l'enquête de la SEBI suite à des manquements de surveillance ; verse 4,28 crores de roupies

La principale société de courtage Angel One a résolu les procédures d'arbitrage et d'enquête engagées par la Securities and Exchange Board of India (SEBI) en versant une indemnité de règlement de 4,28 crores de roupies. L'action réglementaire découlait de manquements présumés dans la supervision et la surveillance de ses personnes autorisées (AP) par la firme.

Manquements dans la supervision des personnes autorisées

Les procédures de la SEBI portaient sur l'incapacité de la société à surveiller de manière adéquate les activités de deux personnes autorisées spécifiques, identifiées comme étant Deepankar Barman et Nadella Srinivas Rao. Selon le régulateur, Angel One n'a pas maintenu la surveillance nécessaire pour identifier et agir face aux diverses violations commises par ces intermédiaires.

L'enquête du régulateur a mis en évidence plusieurs domaines critiques de négligence. Plus précisément, il a été allégué qu'Angel One n'avait pas détecté d'activités de collecte de fonds non autorisées et n'avait pas effectué de diligence raisonnable suffisante lors des inspections de routine. De plus, la société de courtage aurait négligé des schémas de trading disproportionnés présentés par ces personnes autorisées, lesquels auraient dû servir de signaux d'alerte pour un examen réglementaire.

Activités non autorisées et usage abusif de la marque

Une partie importante de l'enquête de la SEBI s'est concentrée sur le manque de contrôle concernant le comportement sur les réseaux sociaux et la gestion de portefeuille. L'une des personnes autorisées aurait été impliquée dans la formulation de promesses inappropriées de « rendements garantis » aux clients via les plateformes de médias sociaux.

Le régulateur a noté que ces activités comprenaient des services de gestion de portefeuille non autorisés et l'usage abusif du nom de marque et du logo officiels d'Angel One pour prêter de la crédibilité à ces pratiques illicites. De plus, dans le cas de Nadella Srinivas Rao, la SEBI a signalé des cas où des ordres pour plusieurs clients différents étaient passés via les mêmes adresses IP et MAC — une violation grave des procédures opérationnelles standard dans le trading numérique.

Règlement sans reconnaissance de culpabilité

Pour résoudre le litige, Angel One a déposé des demandes de règlement en 2025. Conformément aux procédures réglementaires standard, la société a choisi de régler les procédures sans admettre ni nier les conclusions de fait et les conclusions alléguées par la SEBI.

Suite à un examen par le Comité interne de la SEBI, la proposition de règlement a été approuvée par le Comité consultatif de haut niveau et un panel de membres à temps plein. Angel One a par la suite versé le montant du règlement de 4,28 crores de ₹ le 22 mai 2026. Avec ce paiement, les procédures d'adjudication et d'enquête ont été officiellement clôturées conformément au Règlement sur les procédures de règlement de la SEBI.

Points clés