നിരീക്ഷണ വീഴ്ചകൾ കാരണം സെബി (SEBI) നടത്തിയ അന്വേഷണത്തിൽ ₹4.28 കോടി നൽകി ഏഞ്ചൽ വൺ (Angel One) ഒത്തുതീർപ്പിലെത്തി
പ്രമുഖ ബ്രോക്കറേജ് സ്ഥാപനമായ ഏഞ്ചൽ വൺ, മൂലധന വിപണി നിയന്ത്രണ ഏജൻസിയായ സെബിയുമായുള്ള (SEBI) നിയമതർക്കങ്ങൾ ₹4.28 കോടി രൂപ നൽകിക്കൊണ്ട് പരിഹരിച്ചു. രണ്ട് പ്രത്യേക അംഗീകൃത വ്യക്തികളുടെ (APs) പ്രവർത്തനങ്ങൾ കൃത്യമായി മേൽനോട്ടം വഹിക്കുന്നതിൽ സ്ഥാപനം പരാജയപ്പെട്ടതിനെത്തുടർന്നുള്ള അന്വേഷണത്തിന് ശേഷമാണ് ഈ ഒത്തുതീർപ്പ് ഉണ്ടായത്.
നിയന്ത്രണ വീഴ്ചകളുടെ വിശദാംശങ്ങൾ
ദീപങ്കർ ബർമൻ, നടെല്ല ശ്രീനിവാസ് റാവു എന്നീ രണ്ട് അംഗീകൃത വ്യക്തികളുടെ മേൽ കർശനമായ മേൽനോട്ടം വഹിക്കുന്നതിൽ ഏഞ്ചൽ വൺ പരാജയപ്പെട്ടു എന്ന ആരോപണത്തെ കേന്ദ്രീകരിച്ചായിരുന്നു സെബി ആരംഭിച്ച നടപടികൾ. ഈ ഇടനിലക്കാർ ചെയ്ത നിയമലംഘനങ്ങൾ തിരിച്ചറിയുന്നതിനും തടയുന്നതിനും ആവശ്യമായ പരിശോധനകൾ ബ്രോക്കറേജ് നടപ്പിലാക്കിയില്ലെന്ന് ആരോപിച്ച് 2025 മെയ് മാസത്തിൽ റെഗുലേറ്റർ കാരണം കാണിക്കൽ നോട്ടീസ് നൽകിയിരുന്നു.
അനധികൃതമായ ഫണ്ട് ശേഖരണ പ്രവർത്തനങ്ങൾ കണ്ടെത്താൻ കമ്പനിക്ക് കഴിയാത്തതാണ് റെഗുലേറ്ററുടെ പ്രധാന ആശങ്കയായിരുന്നത്. കൂടാതെ, ആഭ്യന്തരമായ മുന്നറിയിപ്പുകൾ നൽകേണ്ടിയിരുന്ന അസാധാരണമായ ട്രേഡിംഗ് രീതികൾ കാണിച്ചിട്ടും, പരിശോധനകൾക്കിടയിൽ ആവശ്യമായ കൃത്യമായ പരിശോധനകൾ (due diligence) ഏഞ്ചൽ വൺ നടത്തിയില്ലെന്നും സെബി ചൂണ്ടിക്കാട്ടി.
സോഷ്യൽ മീഡിയയിലെ ദുരുപയോഗവും പ്രവർത്തനപരമായ മുന്നറിയിപ്പുകളും
അന്വേഷണത്തിലെ ഏറ്റവും നിർണ്ണായകമായ ഒരു വശം അംഗീകൃത വ്യക്തികളിൽ ഒരാൾ സോഷ്യൽ മീഡിയയിൽ നടത്തിയ അനധികൃത പ്രവർത്തനങ്ങളായിരുന്നു. ഈ വ്യക്തി ഏഞ്ചൽ വണിന്റെ ബ്രാൻഡ് നാമവും ലോഗോയും ഉപയോഗിച്ച് അനധികൃത പോർട്ട്ഫോളിയോ മാനേജ്മെന്റ് പ്രവർത്തനങ്ങളിൽ ഏർപ്പെടുകയും, ഇടപാടുകാർക്ക് "ഉറപ്പായ ലാഭം" (assured returns) വാഗ്ദാനം ചെയ്ത് നിയമവിരുദ്ധമായ പ്രവൃത്തികൾ നടത്തുകയും ചെയ്തുവെന്ന് സെബി ആരോപിച്ചു.
നടെല്ല ശ്രീനിവാസ് റാവുവിന്റെ കാര്യത്തിൽ, ഗുരുതരമായ പ്രവർത്തന ക്രമക്കേടുകൾ റെഗുലേറ്റർ ചൂണ്ടിക്കാട്ടി. ബ്രോക്കറേജ് പരിശോധിക്കാതെ വിട്ട വൻതോതിലുള്ള ഫണ്ട് ശേഖരണവും അസാധാരണമായ ട്രേഡിംഗ് അളവും ഇതിൽ ഉൾപ്പെടുന്നു. കൂടാതെ, വിവിധ ഇടപാടുകാരുടെ ഓർഡറുകൾ ഒരേ IP, MAC അഡ്രസ്സുകൾ വഴി നൽകുന്നുണ്ടായിരുന്നുവെന്നും, ഇത് ഇടപാടുകാരെ കൃത്യമായി വേർതിരിക്കുന്നതിൽ വീഴ്ച സംഭവിച്ചുവെന്നും സെബി സാങ്കേതികമായ മുന്നറിയിപ്പായി ചൂണ്ടിക്കാട്ടി.
കുറ്റം സമ്മതിക്കാതെ ഒത്തുതീർപ്പിൽ
ഈ വിഷയം പരിഹരിക്കുന്നതിനായി ഏഞ്ചൽ വൺ 2025-ൽ ഒത്തുതീർപ്പ് അപേക്ഷകൾ സമർപ്പിച്ചു. ശ്രദ്ധേയമായ കാര്യം, റെഗുലേറ്റർ ഉന്നയിച്ച തെറ്റായ കണ്ടെത്തലുകൾ സമ്മതിക്കുകയോ നിഷേധിക്കുകയോ ചെയ്യാതെയാണ് കമ്പനി ഈ മാർഗ്ഗം തിരഞ്ഞെടുത്തത് എന്നതാണ്.
The settlement proposal underwent a rigorous review process, being discussed by SEBI's Internal Committee before receiving final approval from the High Powered Advisory Committee and a panel of Whole Time Members. Following the formal approval, Angel One remitted the ₹4.28 crore settlement fee on May 22, 2026. With this payment, the adjudication and enquiry proceedings have been officially disposed of under the SEBI Settlement Proceedings Regulations.
Key Takeaways
- Financial Settlement: Angel One has paid ₹4.28 crore to SEBI to settle proceedings regarding the inadequate supervision of two authorised persons.
- Compliance Failures: The regulator identified lapses in monitoring unauthorised fund collections, disproportionate trading patterns, and improper use of the company's brand on social media.
- No Admission of Liability: The settlement was reached through a regulatory mechanism where the brokerage did not admit to or deny the alleged violations.